Konstantin
Дипломированный финансовый аналитик является одной из самых востребованных и признанных учетных данных в финансовом сообществе. Программа славится своей высокой текучести кадров, уровень сложности, время и приверженность, необходимые для успешного прохождения и заработать заветный обозначение ЦФО. Однако, для тех, кто хочет начать карьеру торгового дня, научного подхода программы CFA для инвестиционного анализа могут показаться в значительной степени расходится с быстро развивающейся мировой спекуляции. В то время как ЦФО отнюдь не необходимые для карьеры в день торговли, богатство информации, полученной через программу CFA не будет мешать потенциальный день трейдера, и он может служить как дополнительный инструмент в свой арсенал для решения задач навигации на рынках.
Учебная программа CFA и карьера
Программа CFA славится своей академической строгости и тщательной презентация инструменты и методы, необходимые, чтобы стать финансовым аналитиком. Существует три уровня экзамена CFA, которые должны быть завершены, вместе с четырех лет применимого опыта работы для того, чтобы заработать обозначение аналитика финансовых рынков. Разбивка на три уровня экзамена CFA являются:
2015 Темы Экзамен Весов
Тема Площадь
Уровень I
Уровень II
Уровень III
Этические и профессиональные стандарты
15
10-15
10-15
Количественные Методы
12
5-10
0
Экономика
10
5-10
5-15
Финансовая отчетность и анализ
20
15-20
0
Корпоративные Финансы
7
5-15
0
Инвестиции В Акционерный Капитал
10
15-25
5-15
Фиксированный Доход
10
10-20
10-20
Производные
5
5-15
5-15
Альтернативные Инвестиции
4
5-10
5-15
Управление портфелем и планирование богатства
7
5-10
40-55
Общая
100
100
100
Источник: Институт CFA
Как видите, на уровне I учебная программа охватывает довольно равный вес темы с акцентом на этику (которая на протяжении всех трех уровней) и финансовой отчетности и анализа (фра). Фра уровня я сосредоточился на изучении условий, методик и анализ финансовой отчетности как сообщили в компании. Это закладывает основу для анализа акций, прогнозы, и управления портфелем в следующих уровнях. В то время как уровень I охватывает за рубежом такие финансовые темы, уровень II дополняет основные темы I уровня с акцентом на оценке активов. Наконец, III уровня состоит в применении все, что было в последние два уровня, чтобы успешно управлять портфелем, состоящим из нескольких классов активов . Этот акцент на управлении портфелем является очевидным тот факт, что самым популярным карьеры выбор CFA charterholders, что менеджер портфеля (22%), С наступающим аналитик в секунду (15%). Стоит отметить, что трейдеры компромисс только 3% всех charterholders. Ниже приведена таблица из Института CFA, который подчеркивает широкие карьерные пути ее charterholders член как 2014 года:
День принципов торговли и техники
День торговля носит спекулятивный характер, и занимает кратчайшие сроки, если сравнивать с свинг-трейдеров и инвесторов. Со дня трейдеры редко (если вообще) удержать свои позиции в одночасье, они должны иметь полное представление о цене и объемах торгов и технического анализа. Из-за технического анализа и всеобъемлющий характер, день трейдеры могут легко переходить между классами активов, если эти активы придерживаться общих законов спроса и предложения . Таким образом, день трейдеры могут чувствовать себя довольно комфортно, торговля акциями, деривативы и Форекс. Некоторые общие стратегии, применяемые дневных трейдеров:
Подсвечники: дневные трейдеры обычно используют свечных графиков технического анализа в диапазонах от 30 секунд до пяти минут. Кроме того, дневные трейдеры, как правило, свечные паттерны, такие как "доджи" и молотки (сигналом разворота тренда), “пирсинг” моделей, и “поглощение” моделей.
Скользящие Средние: в зависимости от стиля трейдера, может быть несколько скользящих средних, используемых для определения тренда акций. Общее использование как простые и экспоненциальные скользящие средние имеют свои кроссоверы, так как приобрести и продать сигналы, и с помощью скользящих средних в качестве поддержки и руководящие принципы сопротивления .
Индикаторы и Осцилляторы: скользящая средняя конвергенции дивергенции (MACD), полосы Боллинджера и индекс относительной силы (RSI) - это общие показатели, которые могут привести к сигналы на покупку и продажу.
Моделей и уровней поддержки и сопротивления: день трейдеры могут использовать любой из различных видов общие закономерности в техническом анализе. Часто используемые шаблоны включают голову и плечи, чашки, ручки, флаги/вымпелы, и двойные и тройные вершины и основания. Поддержка и сопротивление могут быть рассчитаны несколькими способами, но наиболее часто используемые методы коррекции Фибоначчи и точки разворота.
ЦФО и День торговли
Как дневные трейдеры используют технический анализ почти исключительно вместо основы, нет ни времени, чтобы выяснить, “почему” позади основного средства передвижения в таких коротких отрезках времени, ни, как технический анализ подчеркивает, что вся информация о актива уже отражена в его цене и объеме. Учебный план ЦФО следует контрастный философии, с акцентом на добросовестных фундаментальных исследований, направленных на управление портфелем мир, в котором торговле таких коротких отрезках времени, ни призывал, ни общепринятым. Кроме того, вся информация, представленная в материалах CFAIБЫЛ была тщательно исследована и проверена и разработана на основе эмпирических средств. Учебный план ЦФО состоит из точных наук и расчетов, которые сосредотачиваются на объективных данных. Технический анализ субъективен по своей природе и противоречивых в своей действительности. Хотя это не означает, что она неэффективна. Технический анализ можно рассматривать как искусство в отличие от науки учебная программа цжк .
Таким образом, день трейдера, было бы лучше учить все нюансы технического анализа прямо из специализированных источников, которые имеют дело в этом вопросе и на самом деле торговый день (или SIM-торговле), а не для того, чтобы отточить свое ремесло через материалы CFAIБЫЛ . В самом деле, CFAIБЫЛ посвящает очень маленького (и основного) в разделе технического анализа я только в уровне . Кроме того, существует ряд ключевых понятий, которые в день трейдер должен понимать, что могут быть извлечены только через день сделки, или с помощью ресурсов, выделяемых на эти понятия. В CFAIБЫЛ учебной программы, а невероятно тщателен в свой материал, просто не имеет времени, чтобы включить все общие понятия, что день трейдеры могут столкнуться на ежедневной основе, такие как акции для скальпинга, коротко сжимает, высокочастотные Финансы и свойства торговых алгоритмов, пин-кодом риски и волатильность вокруг варианта годности, II уровень анализа и общий порядок размещения. Самое главное, ЦФО требует рекомендовал приверженность 300 часов обучения на каждом уровне, чтобы пройти каждый экзамен, как и четыре года действующего опыта работы . Если вы намерены стать успешным трейдером, из этих 900 + общее количество часов, наряду с многолетним опытом, было бы лучше на самом деле день торгов и ознакомление с материалами непосредственно применяется к день торговли в отличие от CFA экзамен, особенно на начальных этапах карьеры.
Благо ЦФА для дневных трейдеров
Хотя день трейдеры вполне может быть на противоположном конце спектра Финансы от портфельных менеджеров и аналитиков, ЦФО содержит обширную информацию о финансовой тематике, а это лишняя информация никогда не может быть помехой. Любого трейдера, который желает стать учеником рынках можно найти невероятную ценность в материалах CFAIБЫЛ, которые могут быть немедленно добавил к своей торговой справочника или как ориентиром для принятия решений. Например, если отчет о прибылях и был выпущен в Pre-рынка, за день трейдер может использовать любой из методов фра из ЦФО, чтобы понять как это будет играть, акций в течение дня. Кроме того, успешная сдача экзаменов CFA могут продемонстрировать знания трейдера широкий спектр финансовых концепций, которая может произвести впечатление на будущих работодателей или наставников.
Трейдеров, работающих в профессиональные фирмы могут также использовать экономические, оценке акционерного капитала, и устоявшиеся понятия дохода в смысл приказов, которые они получают от команд управления портфелем . Средства от ЦФО учебный план также могут быть использованы дневных трейдеров провести старательные исследования справедливости для инвестиций, которые охватывают длительный период времени, и даже самые заядлые рынке техник может обнаружить понятия, которые совпадают с их убеждениями, таких как CFAIБЫЛ покрытия поведенческих финансов.
Нижняя Линия
Программа CFA направлена на проведение тщательные исследования по различным классам активов, которая отражается на большинстве charterholders преследуя карьеру в области управления портфелем и исследовательские позиции. Напротив, день трейдеры имеют мало времени для проведения исследований, они не имеют отношения к основам за актива движения. Таким образом, программа CFA может показаться медленной и жесткой по сравнению с быстро меняющемся мире графиков и хаос, что день трейдера процветает в. Однако, из-за тщательной презентации CFAIБЫЛ по финансовой тематике, это может быть полезным для дневных трейдеров, чтобы преследовать диплом CFA, особенно для будущей карьеры переходы или просто приобрести больше знаний о рынках.